Estas 3 acciones de dividendos ofrecen rendimientos sorprendentemente altos

Los inversores de todo el mundo están sintiendo algo de dolor. Pero períodos de turbulencia como este también generan oportunidades significativas para poner capital a trabajar. Las valoraciones en la mayoría de los sectores han caído, lo que aumenta el margen de seguridad para los compradores de acciones en la actualidad. También aumenta la probabilidad de ganancias de capital.

Al mismo tiempo, las acciones de dividendos ahora tienen mayores rendimientos, ya que el rendimiento de una acción y su precio se mueven inversamente. De hecho, la lista de acciones con altos dividendos continúa creciendo a medida que el mercado se liquida, y ahora incluye algunas acciones de dividendos realmente excelentes, veamos tres acciones de alto rendimiento para obtener ingresos a largo plazo:

Fumar caliente: Altria Group

Altría (MO) es principalmente un fabricante y distribuidor de tabaco para fumar y otros productos de tabaco en los EE. UU. La empresa es propietaria de la muy lucrativa marca Marlboro, así como de cigarros Black & Mild y tabaco para pipa, marcas de tabaco húmedo sin humo como Copenhagen y Skoal. Además de esos productos de tabaco tradicionales, la cartera de Altria tiene On! bolsas de nicotina oral y una gran participación en los productos de vapeo de Juul.

La compañía, fundada en 1822, está tratando de diversificarse y dejar de lado los productos de tabaco y aspira a convertirse en una compañía libre de humo en los años venideros. Para facilitar esto, ha adquirido grandes participaciones en Juul, así como en Cronos Group. Altria produce alrededor de $ 21 mil millones en ingresos anuales y cotiza con una capitalización de mercado de $ 77 mil millones.

Altria tiene un historial ejemplar de aumentos de dividendos, que se sitúa en 52 años consecutivos. Eso convierte a Altria en un rey de los dividendos, habiendo aumentado su pago durante al menos 50 años consecutivos. La naturaleza defensiva de los productos de tabaco significa que Altria naturalmente tiene resistencia a la recesión integrada en su dividendo. Eso ha ayudado a la empresa con la seguridad y el crecimiento de los dividendos en el pasado, y creemos que seguirá haciéndolo en el futuro previsible.

El aumento promedio anual de dividendos de Altria en la última década es bastante fuerte en 7.8%. Para una empresa defensiva con medio siglo de aumentos de dividendos, es aún más impresionante. Si bien no consideramos que ese tipo de ritmo sea sostenible, dado su índice de pago ya alto, creemos que Altria seguirá aumentando sus dividendos durante muchos años más.

Prevemos un modesto crecimiento de las ganancias en el futuro, dado que la compañía está tratando activamente de reducir su cartera de tabaco con el tiempo. Sin embargo, con el índice de pago en menos de las tres cuartas partes de las ganancias, vemos que la probabilidad de que la racha de aumento de dividendos de la compañía continúe es muy alta.

El rendimiento actual de Altria es un asombroso 8.8%, lo que la convierte en una de las acciones de mayor rendimiento en el mercado actual. Dada esta combinación de longevidad de dividendos y enorme rendimiento, nos gusta Altria para inversores centrados en los ingresos.

Pegajoso al alza: 3M Company

Nuestro próximo stock es 3M (MMM), que es una empresa diversificada de tecnología y consumibles que opera a nivel mundial. 3M tiene cuatro segmentos operativos: seguridad e industrial, transporte y electrónica, cuidado de la salud y consumo. A través de estos segmentos, la compañía ofrece miles de productos diferentes, que van desde equipos de protección personal hasta cintas adhesivas para el cuidado de heridas y más.

Fundada en 1902, 3M genera alrededor de $36 mil millones en ingresos anuales y cotiza con una capitalización de mercado de $73 mil millones. 3M también tiene una racha de aumento de dividendos de 64 años, lo que la convierte en una de las mejores acciones de dividendos del mundo en esa medida. Como resultado, también es un Rey de los Dividendos.

Al igual que Altria, 3M tiene un ritmo de aumento de dividendos muy impresionante en la última década a pesar de su inmensa longevidad. El aumento promedio de 3M en la última década es de 9.7%, aunque no vemos ese ritmo como sostenible. Actualmente pronosticamos un crecimiento anual de dividendos del 2 % en los próximos años, ya que el índice de pago se ha movido más alto que el rango histórico en los últimos años; creemos que 3M rectificará eso aumentando el pago más lentamente que las ganancias. Vemos un crecimiento de las ganancias del 5 % para 3M en los próximos años, por lo que debería haber suficiente capital para continuar aumentando el pago indefinidamente. Además, se espera que el índice de pago sea solo del 54 % para este año, lo que le permite a 3M continuar con sus importantes recompras de acciones, además de aumentar el dividendo.

El rendimiento de 3M también es bastante bueno, con un 4.6 %, y está muy por encima del rango histórico normal de 3M, lo que indica una ganga relativa para los compradores de ingresos en la actualidad.

Ingrese a la Corporación Intel

Nuestro stock final es Intel (INTC), una empresa que diseña, fabrica y distribuye productos informáticos a nivel mundial. A través de sus diversos segmentos, Intel ofrece CPU y conjuntos de chips, aceleradores, placas, productos gráficos, memoria y almacenamiento, y más. Intel vende a fabricantes de equipos originales y tiene un floreciente negocio de servicios en la nube a través de su segmento Mobileye.

Intel fue fundada en 1968, produce alrededor de $75 mil millones en ingresos anuales y cotiza con una capitalización de mercado de $149 mil millones. Intel es relativamente nuevo en el pago de dividendos, pero ha aumentado su pago durante los últimos ocho años.

Durante esos ocho años, el aumento anual promedio ha llegado a poco más del 6%, por lo que el crecimiento de los dividendos ha sido bastante significativo. En el futuro, vemos un crecimiento similar del 5%. Ahí es donde evaluamos el potencial de crecimiento de las ganancias de Intel, y creemos que la gerencia está contenta con el índice de pago actual. Por lo tanto, el crecimiento de las ganancias y el crecimiento de los dividendos deberían ser similares.

El índice de pago de Intel es solo el 35% de las ganancias de este año, por lo que el dividendo no solo es extremadamente seguro, sino que tiene un amplio espacio para crecer en los años venideros.

Finalmente, el rendimiento actual de Intel es del 4%, que no solo es alto en términos absolutos, sino que es muy alto según los propios estándares históricos de Intel. Al igual que Altria y 3M, consideramos que el rendimiento indica un valor significativo en las acciones hoy.

Estos tres nombres ofrecen valoraciones baratas y rendimientos más altos de lo que hemos visto históricamente, por lo que para los inversores que buscan generar ingresos a largo plazo, vemos los tres como atractivos hoy.