Los sectores de ETF más atractivos para que los inversores apuesten en 2022

Más de $ 100 mil millones fluyeron hacia los ETF del sector de acciones en 2021, frente a los $ 70 mil millones en 2020, según datos de Morningstar Inc. Ahora hay 494 fondos de este tipo con un total combinado de $ 806 mil millones en activos, frente a los 370 ETF del sector de acciones con activos combinados de $ 346 mil millones en 2016.

“Una de las grandes consecuencias de inversión de la pandemia es que las personas buscan exposiciones más específicas, ya sea dentro de los sectores o entre sectores”, dice

jay jacobs,

vicepresidente sénior y director de investigación y estrategia de Global X ETF.

Al evaluar los ETF del sector, "los inversores deben observar las 10 principales tenencias de un fondo para determinar su pureza dentro de un sector o tema, y ​​su índice de gastos para determinar su costo", dice

jeff spiegel,

Jefe de EE. UU.

BlackRock,

ETFs de megatendencia, internacionales y sectoriales de iShares. Los inversores también deben buscar fondos que se centren en empresas con "acciones de mayor calidad y alto rendimiento, ya que hay muchos riesgos en el mercado", dice.

Sam Stoval,

estratega jefe de inversiones en la firma de investigación CFRA.

Entonces, ¿qué sectores tienen más probabilidades de beneficiarse de la confluencia de factores que sacuden la economía?

Aquí hay cuatro sectores que los analistas de investigación predicen que estarán de moda y que tienen pronósticos de crecimiento de ganancias por acción altas para 2022, según las estimaciones de consenso de S&P Global Market Intelligence.

1. Películas y entretenimiento

Esta industria tiene una de las expectativas de crecimiento más altas para 2022, y los analistas esperan que las ganancias por acción aumenten un 57.5 ​​% con respecto al año pasado, según datos de S&P Global al 31 de diciembre. La industria alcanzó un punto bajo en EE. UU. en 2020 con el cierre de las salas de cine en medio de la pandemia y los confinamientos. Pero los ingresos de taquilla están a punto de recuperarse, según PricewaterhouseCoopers, que predice una tasa de crecimiento anual compuesta del 37.3 % para los ingresos hasta 2025.

“La combinación de la reapertura de las salas de cine y la demanda de transmisión de entretenimiento está impulsando un resurgimiento”, dice el Sr. Stovall.

ETF sectoriales

Flujo neto estimado hasta la fecha

Flujo neto estimado hasta la fecha

Flujo neto estimado hasta la fecha

Flujo neto estimado hasta la fecha

Flujo neto estimado hasta la fecha

Entre los fondos de este sector se encuentra

Servicios de comunicación Sector selecto SPDR

(XLC), que tiene unos 14 millones de dólares en activos y participaciones importantes en empresas como

Facebook

FB - 0.20%

matriz Meta Platforms Inc., matriz de Google

Alphabet Inc.,

GOOG - 0.40%

AT & T Inc.,

T 2.74%

Netflix Inc.

NFLX - 2.21%

y

Walt Disney Co

DIS 0.59%

El fondo, que rindió un 16 % en 2021, tiene un índice de gastos del 0.12 %.

Riesgo a la baja: el crecimiento de las ganancias podría estancarse si la variante Omicron del covid-19 continúa apareciendo en los EE. UU., lo que retrasaría la disposición de los consumidores a ir a las salas de cine. Una desaceleración en los suscriptores de contenido de transmisión también perjudicaría a los proveedores. Según Deloitte, se prevé que la tasa de abandono de suscriptores de servicios de video a pedido en 2022 sea del 30% en todo el mundo.

2. Aeroespacial y defensa

Se espera que las ganancias por acción de este sector crezcan un 25.2% en 2022, según estimaciones de consenso de analistas. Todas las áreas de este mercado están preparadas para el crecimiento, según la “Perspectiva de la industria aeroespacial y de defensa para 2022” de Deloitte.

“Algunas de las cosas más emocionantes para ver en 2022 son los vuelos espaciales, los esfuerzos para descarbonizar la industria de la aviación, el desarrollo de la infraestructura aeroportuaria y la aparición de aviones de elevación vertical [aquellos que pueden despegar, flotar y aterrizar verticalmente]”, dice

Juan Coykendall,

líder global aeroespacial y de defensa para Deloitte.

El mes pasado, el presidente Biden promulgó la Ley de Autorización de la Defensa Nacional, que autorizó un aumento del 5% en el gasto militar a $768 mil millones. Y aunque la última variante de Omicron desafiará los viajes a corto plazo, Deloitte cree que tanto los viajes nacionales como los internacionales seguirán recuperándose en el transcurso de 2022. Eso impulsará la demanda de aviones comerciales.

Los fondos enfocados en este sector incluyen

iShares Aeroespacial y defensa de EE. UU.

(ITA), que tiene alrededor de $ 2.5 mil millones en activos netos y participaciones principales en

Tecnologías Raytheon Corp.

extensión RTX 0.42%

,

Boeing,

BA 1.97%

Lockheed Martin Corp.

LMT 0.60%

,

Northrop Grumman Corp.

NOC 0.79%

y

General Dynamics Corp.

GD 0.17%

Obtuvo una rentabilidad del 9.4 % en 2021 y tiene un índice de gastos del 0.42 %.

Riesgo a la baja: la preocupación número 1 es que el aumento de Omicron podría desencadenar bloqueos y ralentizar la recuperación del tráfico aéreo. Los continuos cuellos de botella en la cadena de suministro y la escasez de semiconductores y productos electrónicos también podrían perjudicar a los fabricantes y al mercado de repuestos. La escasez de mano de obra es otro factor de riesgo.

3. Venta minorista en línea

Los analistas predicen un crecimiento de las ganancias del 25.9 % para el sector minorista de marketing directo e Internet. La firma de investigación eMarketer prevé que las ventas de comercio electrónico en EE. UU. aumenten a casi $ 1.2 billones para 2023, lo que representa el 19 % de todas las ventas minoristas de EE. UU., de $ 909 mil millones, o el 15.5 % de todas las ventas, en 2021.

“Creemos que las compras en línea seguirán siendo una fuerza impulsora y se expandirán”, dice

Todd Rosenbluth,

jefe de investigación de ETF y fondos mutuos en CFRA.

El año pasado, la amenaza de tasas de interés más altas hizo que los inversionistas obtuvieran ganancias en áreas como el consumo discrecional y la tecnología, dice el Sr. Stovall de CFRA. Pero el crecimiento de EPS para 2022, combinado con tasas de interés aún relativamente bajas, debería reavivar el interés en sectores con fuertes perspectivas de crecimiento, dice.

Venta minorista en línea de ProShares

(ONLN) tiene alrededor de $620 millones en activos netos. Sus principales participaciones están en

Amazon.com,

AMZN - 0.43%

Alibaba Group Holding,

BABA 2.51%

eBay y DoorDash. El fondo, que bajó un 25% en 2021, tiene un índice de gastos del 0.58%.

Riesgo a la baja: Amazon es el gorila de 800 libras en el comercio minorista en línea. Se han presentado proyectos de ley antimonopolio en el Congreso dirigidos a Amazon y Big Tech por su dominio del mercado. Si alguno pasa este año, este titán de la industria podría tropezar, y eso podría perjudicar las acciones minoristas en línea, dicen los analistas de acciones.

4. Exploración y producción de petróleo y gas

Se pronostica que la exploración de petróleo y gas aumentará este año, y se espera que el sector registre un crecimiento de ganancias del 39%. El aumento de la demanda nacional y mundial por encima de los niveles previos a la pandemia debería beneficiar a la industria, dicen los analistas. El huracán Ida dañó la producción de petróleo y gas en alta mar de EE. UU. y las empresas ahora se apresuran a volver a poner en funcionamiento las instalaciones a medida que los precios del petróleo y el gas natural se disparan. En noviembre, el presidente Biden aprovechó las reservas estratégicas de petróleo de la nación para aliviar las preocupaciones sobre el suministro.

"Creemos que el mercado ha estado sobrestimando la caída a largo plazo en la demanda de petróleo y productos derivados del petróleo y este sector ofrece oportunidades de inversión este año, especialmente en servicios de yacimientos petrolíferos, exploración y producción", dice

dave sekera,

El estratega jefe de mercado estadounidense de Morningstar.

stewart glickman,

El analista de acciones de energía de CFRA predice que empresas como

Exxon,

XOM 0.82%

Chevron

CVX 1.44%

y

Pioneer Natural Resources

PXD 0.37%

“Gastará entre un 15% y un 17% más en exploración y desarrollo en 2022”.

Entre los ETF,

iShares Exploración y producción de petróleo y gas en EE. UU.

(IEO) tiene más de $320 millones en activos netos y rastrea el índice Dow Jones US Select Oil Exploration and Production. Sus principales participaciones incluyen

Conoco Phillips,

COP 2.74%

Recursos EOG

EOG 2.76%

y pionero. El ETF aumentó un 76% el año pasado. Tiene un índice de gastos de 0.42%.

Riesgo a la baja: Otra recaída relacionada con el Covid podría desacelerar la economía, reduciendo la demanda de energía. La OPEP también podría perder su disciplina de suministro y comenzar a producir demasiados barriles por día por encima de sus objetivos de producción, debilitando los precios del petróleo.

La Sra. Ioannou es escritora en Nueva York. Ella puede ser contactada en [email protected].