Okta Inc (NASDAQ: OKTA) cotiza a su mínimo del año hasta la fecha el lunes, una valoración que es "demasiado convincente para ignorarla", según un analista de Guggenheim.
Las acciones de Okta se actualizan a 'comprar'
John DiFucci actualizó la empresa de gestión de identidades esta mañana a "comprar" y anunció un precio objetivo de 65 dólares que representa una ventaja de alrededor del 45 % con respecto a su cierre anterior.
Okta cotiza actualmente a 3.6 veces los ingresos recurrentes de EV a NTM. En comparación, sus rivales, Ping Identity y ForgeRock, escribió el analista, fueron adquiridos 8.2 veces y 8.9 veces, respectivamente.
Si bien nuestra actualización no se basa necesariamente en el potencial de un resultado similar para Okta (aunque reconocemos la posibilidad), vemos que los niveles actuales ofrecen una relación riesgo-recompensa asimétrica con pocas desventajas y un importante potencial alcista.
Con una caída del 85% en comparación con su máximo histórico en febrero de 2021, las acciones de Okta cotizan por debajo de su valor intrínseco, agregó.
Los vientos en contra ya están descontados
Se espera que Okta informe sus resultados del tercer trimestre el 3 de diciembre.th. El consenso es que su pérdida por acción permanezca sin cambios secuencialmente en $ 1.34 (LEER MÁS) y subió significativamente desde los $1.08 del año pasado.
En otras palabras, se espera que la empresa que cotiza en Nasdaq siga registrando pérdidas significativas, en línea con varias otras poblaciones de nubes que ya han informado terceros trimestres decepcionantes debido a obstáculos macroeconómicos.
Aún así, el analista de Guggenheim continúa viendo una gran oportunidad para Okta Inc, a largo plazo, en su espacio central de gestión de acceso e identidad. También señaló:
Okta es más que precios en temas relacionados con el desgaste de la fuerza de ventas, retrasos en los productos, rotación de C-suite y titulares negativos relacionados con incidentes de seguridad.
Okta está programado para un Día del Inversor la próxima semana.