- Hubo un cambio decisivo a favor de los contratos de BTC con margen de moneda estable.
- Debido a las pérdidas recientes de BTC, los operadores de posiciones cortas entraron en acción.
El mercado de futuros de Bitcoin [BTC] ha exhibido un rápido crecimiento a lo largo de los años, lo que lo convierte en uno de los instrumentos de criptoderivados preferidos entre los inversores institucionales. Los datos de futuros se utilizan con frecuencia para pronosticar futuros movimientos de precios de BTC y obtener una mejor comprensión del sentimiento del mercado.
Lea la predicción de precios de Bitcoin [BTC] 2023-24
Destacado analista en cadena Will Clement recurrió a la plataforma social Twitter para resaltar una tendencia bastante fascinante que está surgiendo en el panorama de futuros de BTC. Usando los datos de Glassnode, el investigador llamó la atención sobre la disminución constante en la cantidad de contratos de futuros abiertos de BTC garantizados con criptomonedas en los últimos dos años.
Fuente: Glassnode
Como es evidente en el gráfico, el porcentaje de contratos con margen criptográfico cayó del 70 % durante el pico del histórico mercado alcista de 2021, a solo el 23 % a partir del 10 de agosto. La principal conclusión de estos hallazgos fue un cambio decisivo a favor de los contratos con margen de moneda estable.
¿Qué importa?
Es un conocimiento básico que los contratos de futuros permiten a los comerciantes especular sobre los movimientos de precios de Bitcoin sin tener el activo. Los comerciantes en el mercado de futuros generalmente tienen dos tipos de derivados criptográficos a su disposición: contratos con garantía criptográfica y con garantía de moneda estable.
Los contratos con garantía criptográfica o con margen de moneda son ventajosos para los inversores a largo plazo, ya que se liquidan en la criptomoneda subyacente, en este caso, Bitcoin. Esto significa que pueden continuar con HODL sin tener que convertir sus activos en monedas estables.
Por otro lado, los contratos con margen de moneda estable se liquidan en monedas estables como Tether [USDT]. En su mayoría, los utilizan los comerciantes a corto plazo, ya que ofrecen un amortiguador contra los cambios bruscos del mercado.
Como resultado, el impulso para asegurar los apalancamientos utilizando garantías de monedas estables sugirió una menor probabilidad de cascadas de liquidación. Las cascadas de liquidación ocurren cuando un evento alcista o bajista repentino conduce a la liquidación forzada de posiciones, y el efecto en cascada hunde todo el mercado.
¿Tu cartera es verde? Echa un vistazo a la Calculadora de beneficios de Bitcoin
Los sentimientos bajistas entran en acción
Bitcoin retrocedió a $29,417 30,000 en el momento de la publicación, después de subir a $9 XNUMX el XNUMX de agosto, según mostraron los datos de CoinMarketCap. La caída influyó profundamente en las estrategias de los comerciantes en el mercado de futuros.
Según Coinglass, los comerciantes que buscaban beneficiarse de las pérdidas de precios superaron a los que disparaban por los movimientos alcistas de los precios. La relación Longs/Shorts se inclinó a favor de los traders apalancados bajistas.
Fuente: Coinglass
Fuente: https://ambcrypto.com/bitcoin-futures-market-shows-affinity-for-stablecoin-collateral/