A notorio manipulador del mercado, responsable del mes pasado atacar en Mango Markets, ayer intentó desplomar el precio del token CRV de Curve del intercambio DeFi.
Los usuarios de DeFi rastrearon sus movimientos en la cadena. Se recuperaron en torno al token, aumentando el precio en más del 40% y provocando la liquidación de la posición corta de Eisenberg. Sin embargo, el protocolo de préstamos DeFi Aave se quedó con 2.64 millones de CRV (por un valor aproximado de 1.6 millones de dólares) en deuda incobrable al liquidar la garantía.
La estrategia implicó construir una fuerte posición corta en Aave, tomando prestado un total de 92 millones de CRV contra una garantía de 57 millones de USDC en los últimos días. Luego, se transfirieron 20 millones de CRV al intercambio OKEx y, presumiblemente, se descartó; poco después, el precio comenzó a descender rápidamente.
Parecía que Eisenberg era apuntando a la liquidación de la gran posición larga del fundador de Curve, Michael Egorov, también en Aave. A un precio de CRV de $0.26, esta posición sería liquidada automáticamente por Aave, vendiendo la garantía de CRV, empujando el precio aún más hacia abajo y aumentando aún más la rentabilidad del corto.
Estrategias como esta funcionan cuando la liquidez en la cadena es baja. Los protocolos de préstamo como Aave y Compound tienden a limitar los activos aceptados como garantía para reducir el potencial del tipo de manipulaciones extremas de precios que permitieron a Eisenberg drenar Mango Markets.
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Sin embargo, el uso principal de CRV es bloquearse a cambio de derechos de gobierno en Curve, y gran parte del suministro está bloqueado durante largos períodos como veCRV. Esto, combinado con la reciente crisis de liquidez provocada por el colapso de FTX, condujo a una menor liquidez, lo que hace que el comercio sea teóricamente posible.
Sin embargo, Curve es un protocolo importante en DeFi, y muchas ballenas con mucho dinero tienen interés en mantener un precio de CRV saludable. En respuesta al ataque, CRV comenzó a comprarse y el precio comenzó a recuperarse rápidamente.
El lanzamiento de un documento técnico para la próxima moneda estable de Curve, crvUSD, puede haber aumentó aún más el precio, que llegó a $0.72, muy por encima de los $0.64 en los que la posición corta de Eisenberg comenzó a ser liquidado.
Cuando se hizo evidente que la apuesta no iba a resultar como él esperaba, Eisenberg decidió Twitter decir que se "tomaría el día libre para pasar tiempo con la familia". Posteriormente, uno de sus liquidadores dejó un mensaje a través de Etherscan transaccional datos de entrada que dicen: "Iremos siempre un poco más allá... Mango lo envía (sic) saludos".
Eisenberg, también conocido por su dirección Ethereum ponzishorter.eth, advirtió el mes pasado del potencial para manipular los precios de los activos colaterales de Aave con baja liquidez en la cadena. En el ejemplo, describe una estrategia similar utilizando el token REN:
Si bien el daño a Aave es relativamente pequeño (La deuda incobrable de Aave v2 es inferior al 0.1% de TVL según RiskDAO página de información de sus operaciones), se ha debatido si el protocolo podría haber ajustado los parámetros de préstamo para evitar este resultado.
La liquidación de grandes posiciones en un activo relativamente ilíquido puede provocar un gran desfase al intercambiar el activo colateral para pagar a los prestamistas. A discusión sobre si congelar o ajustar los parámetros LTV para ciertos activos colaterales, actualmente volátiles, está en curso.
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Fuente: https://protos.com/market-manipulator-liquidated-trying-to-short-squeeze-curve/